隨著業(yè)務(wù)發(fā)展，消費(fèi)金融公司融資需求強(qiáng)烈。近日，中原消費(fèi)金融資產(chǎn)證券化（ABS）業(yè)務(wù)資格獲批，據(jù)WEMONEY研究室最新統(tǒng)計(jì)，目前，已有14家消費(fèi)公司拿到ABS發(fā)行資格。自2016年以來(lái)，已有中銀、捷信、招聯(lián)、興業(yè)、馬上5家消費(fèi)金融公司金融債獲批發(fā)行。17家消金公司獲得同業(yè)拆借資質(zhì)。此外，興業(yè)、中銀、招聯(lián)、捷信、中郵、中原等消費(fèi)金融公司等均已通過(guò)銀團(tuán)貸款融資。

14家消金公司拿到ABS發(fā)行資格

中原消金成2021年首家

1月26日，WEMONEY研究室獲悉，近日，河南銀保監(jiān)局下發(fā)《河南銀保監(jiān)局關(guān)于核準(zhǔn)河南中原消費(fèi)金融股份有限公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)資格的批復(fù)》，正式核準(zhǔn)河南中原消費(fèi)金融股份有限公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)資格。

中原消費(fèi)金融表示，本次資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)資格的取得，意味著公司在拓寬融資渠道方面取得新突破，為公司盤(pán)活存量信貸資產(chǎn)、提高主動(dòng)負(fù)債能力、改善融資結(jié)構(gòu)、更好地助力普惠金融提供了新工具和新路徑。

公開(kāi)資料顯示，中原消費(fèi)金融成立于2016年12月，由中原銀行牽頭聯(lián)合上海伊千網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)有限公司共同發(fā)起設(shè)立。2019年9月，經(jīng)河南銀保監(jiān)局核準(zhǔn)，引入新股東華平投資，注冊(cè)資本增至20億元。增資后，各股東持股比例分別為中原銀行持股49.25%、華平投資持股42%、伊千網(wǎng)絡(luò)持股8.75%。

2020上半年，中原消費(fèi)金融實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10.37億元。

據(jù)WEMONEY統(tǒng)計(jì)，目前共有14家持牌消費(fèi)金融公司獲得開(kāi)辦資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的資格，除中原消費(fèi)金融外，還包括中銀消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融、四川錦程消費(fèi)金融、興業(yè)消費(fèi)金融、招聯(lián)消費(fèi)金融、海爾消費(fèi)金融、蘇寧消費(fèi)金融、湖北消費(fèi)金融、馬上消費(fèi)金融、晉商消費(fèi)金融、中郵消費(fèi)金融、陜西長(zhǎng)銀消費(fèi)金融、杭銀消費(fèi)金融。

5家消金公司獲批發(fā)行金融債

監(jiān)管鼓勵(lì)多渠道融資

截至目前，持牌消費(fèi)金融公司已由最初4家擴(kuò)容至30家，其中重慶螞蟻消費(fèi)金融、蘇銀凱基消費(fèi)金融、唯品富邦消費(fèi)金融3家消費(fèi)金融公司在籌建中。

與此同時(shí)，新的布局者還在不斷增加。2021年1月13日，福建海峽銀行官網(wǎng)信息顯示，2020年12月22日上午，該行第四屆董事會(huì)召開(kāi)第十九次會(huì)議，董事會(huì)決議，計(jì)劃設(shè)立消費(fèi)金融公司。

隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)亟需降低融資成本、拓寬融資渠道。

據(jù)了解，消費(fèi)金融公司的資金來(lái)源主要有：股東資金、同業(yè)拆借、銀團(tuán)貸款、發(fā)行金融債及ABS（個(gè)人消費(fèi)貸款資產(chǎn)支持證券）。一般來(lái)講，融資成本從低到高為：股東資金、同業(yè)拆借、發(fā)行ABS、金融債、銀團(tuán)貸款。

除了股東資金、ABS外，金融債也受到不少消費(fèi)金融公司青睞。發(fā)行金融債的門檻比ABS更高，根據(jù)《全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)金融債券發(fā)行管理辦法》，金融債券發(fā)行主體必須滿足最近三年連續(xù)盈利，資本充足率不低于10％。

據(jù)WEMONEY研究室統(tǒng)計(jì)，2016年以來(lái)，有中銀、捷信、招聯(lián)、興業(yè)、馬上5家消費(fèi)金融公司獲銀保監(jiān)部門批準(zhǔn)發(fā)行金融債，獲批額度合計(jì)315億元。不過(guò)，在獲銀保監(jiān)部門批準(zhǔn)發(fā)行金融債后，消費(fèi)金融公司還需獲得央行許可，才能確定最終發(fā)行額度。

如招聯(lián)消費(fèi)金融在銀保監(jiān)會(huì)深圳監(jiān)管局批復(fù)發(fā)債資格后，經(jīng)中國(guó)人民銀行準(zhǔn)許發(fā)行，于2019年12月獲準(zhǔn)在全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)70億元人民幣金融債券。

2020年上半年，招聯(lián)消費(fèi)金融首期20億元、二期20億元、三期30億元金融債券已經(jīng)完成發(fā)行，主體信用等級(jí)、債券信用等級(jí)均為AAA級(jí)，發(fā)行利率分別為3.48%、3.04%、3.10%。

多家消金公司也試水了銀團(tuán)貸款。2020年3月，興業(yè)消費(fèi)金融順利完成兩年期銀團(tuán)貸款的超額募集，共吸引了8家中外資銀行的參與，募集總額高達(dá)13億元。此外，中銀消費(fèi)金融、招聯(lián)消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融、中郵消費(fèi)金融、中原消費(fèi)金融等均通過(guò)銀團(tuán)貸款融資。

同業(yè)拆借方面，目前獲準(zhǔn)進(jìn)入全國(guó)銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)的持牌消費(fèi)金融公司已有17家，包括：海爾消費(fèi)金融、捷信消費(fèi)金融、蘇寧消費(fèi)金融、招聯(lián)消費(fèi)金融、馬上消費(fèi)金融、華融消費(fèi)金融、興業(yè)消費(fèi)金融、湖北消費(fèi)金融、晉商消費(fèi)金融、中銀消費(fèi)金融、北銀消費(fèi)金融、錦程消費(fèi)金融、盛銀消費(fèi)金融、中郵消費(fèi)金融、杭銀消費(fèi)金融、長(zhǎng)銀消費(fèi)金融、金美信消費(fèi)金融。

在政策層面，監(jiān)管部門也支持消金融公司拓展融資渠道。2020年10月末，銀保監(jiān)會(huì)辦公廳下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)消費(fèi)金融公司和汽車金融公司增強(qiáng)可持續(xù)發(fā)展能力、提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》指出，拓寬消金公司市場(chǎng)化融資手段和增加資本補(bǔ)充方式，支持消費(fèi)金融公司通過(guò)銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心開(kāi)展正常的信貸資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)。此外，監(jiān)管允許消費(fèi)金融公司發(fā)行二級(jí)資本債。