出品｜WEMONEY研究室

文｜劉雙霞

從去年開始，招行、平安、興業、中信等銀行都將財富管理業務作為重要戰略布局，且私行已成為多數銀行的發力點。

目前，國內私行已形成領先者與追趕者的市場格局，其中領先者以招行為行業翹楚，追趕者中，平安銀行、興業銀行、中信銀行等股份行勢頭兇猛。

從銀行最新半年報來看，招行、平安、興業、中信4家銀行私行客戶數均突破了5萬戶，其中招行更是超11萬戶。

另外，招商銀行私人銀行AUM超3萬億元。平安銀行私行戶均AUM也突破了2000萬元。

招行穩坐頭把交椅

平安緊追不舍

近年來，招商銀行私人銀行一直穩坐國內私人銀行頭把交椅。

上半年，招商銀行無論是私行客戶數、私行AUM、私行戶均AUM均遙遙領先。

6月末，招商銀行私行AUM(管理客戶總資產)超3萬億元，達到3.13萬億元，較上年末增長12.78%。私行客戶數增長11.97%，達到11.19萬戶。

平安銀行私行AUM雖然還不及招商銀行的一半，但增長快速。

6月末，平安銀行私行AUM達到1.34萬億元，較上年末增長19%。私行客戶數增長13.1%，達到6.48萬戶。

2021年上半年，招行戶均AUM為2795.29萬元。另外，值得關注的是，平安銀行上半年戶均AUM超過2000萬元，達到2027.98萬元。

另外，興業銀行和中信銀行私人銀行業務也實現穩定增長。

6月末，興業銀行私人銀行客戶突破5萬戶，達到5.32萬戶，較期初增加4892戶，增長10.13%;私人銀行客戶月日均AUM6836.50億元，較期初增加524.65億元，增長8.31%。

截至6月末末，中信銀行私人銀行客戶數達5.44萬戶，較上年末增長6.31%，管理資產余額7500.07億元，較上年末增長696.80億元。

不過，需要指出的是，各家銀行對私行客戶設置的門檻不同。如招行私人銀行客戶是指月日均全折人民幣總資產在1000萬元及以上的零售客戶。中信銀行私行客戶為月日均管理資產在600萬元(含)以上的客戶。

如何構建護城河？

“領頭羊”招行升級私行戰略定位

從財報來看，各家銀行都很重視私人銀行業務，且策略和優勢不同。

興業銀行私人銀行業務基于集團“投行與資管”的稟賦優勢，聚焦特色與細分客群，加速私人銀行客戶分層分群經營，提升數字化運營能力，以客戶需求為中心推動私人銀行業務快速發展。

值得一提的是，今年5月，興業銀行獲批籌建私人銀行部，是近十年來監管部門下發的唯一一個私人銀行專營機構批籌。

中信銀行今年上半年繼續深化客戶分層經營體系，依托“線下網點+線上手機APP”全渠道，優化從大眾客戶到私行客戶的鏈式輸送。私行客戶堅持增量客戶營銷拓展與存量客戶經營維護“兩手抓、兩手硬”，升級精準營銷模型，提高客戶經營效能，提升客戶忠誠度。

平安銀行私人銀行于2013年正式啟動，自“出生”即帶有鮮明的集團基因，依托平安集團綜合金融稟賦，進行資源整合，實現產品、人力、客戶、資產的協同突破。

近日，平安銀行董事長謝永林在2021年上半年業績發布會上表示，未來中國私人銀行空間巨大，目前僅平安集團內部便有著大量符合私人銀行和財富管理服務標準的客戶，但并未完全挖掘，因此未來平安銀行私人銀行和財富管理規模有著更多潛能和空間。

而作為私行業務的引領者，招行的一舉一動都備受關注。

招商銀行將私人銀行作為大財富管理價值循環鏈的引擎，戰略定位實現升級。換言之，由原來聚焦于向高凈值客戶提供“個人”服務轉變為向私行客戶及其背后企業提供“個人+企業”綜合服務。

招行這樣做的意圖在于，打通客戶投資端和融資端需求、客戶境內外需求和客戶零售需求與背后企業對公需求。

前不久，招行私人銀行部總經理王晏蓉曾用“三級火箭”概括招行私人銀行的發展：“一級火箭”是鏈式輸送，即從2007年開始，依托雄厚的零售客群基礎向上輸送私行客戶；“二級火箭”是資管大發展，從2012年開始，“貨架”上的產品極大豐富，私行規模實現跨越式成長；“三級火箭”即公私融合，也就是從服務個人轉向服務“個人+企業”，是招行私人銀行又一次“動力切換”。

天風證券研報指出，私行已成為多數銀行的重要發力點。未來銀行將在投研能力、大類資產配置能力、市場化激勵等方面加大力度。預測未來10年銀行業財富管理規模的年均復合增速約為10％，2030年末將提升至449萬億元，具有零售先發優勢的頭部銀行將獲得更高增速。