出品|WEMONEY研究室

文|王彥強(qiáng)

恒豐銀行何時(shí)才能上市？

在歷經(jīng)兩任董事長被判死緩、引入戰(zhàn)投、剝離不良資產(chǎn)后，恒豐銀行在2020年?duì)I收和凈利潤實(shí)現(xiàn)雙增長，不良貸款率也回到正常水平。

彼時(shí)，時(shí)任恒豐銀行董事長陳穎曾公開表示“爭取五年內(nèi)上市”。

只是五年之約還未到，2022年8月，行長王錫峰便因工作調(diào)動(dòng)，辭去了恒豐銀行所有職務(wù)，赴青農(nóng)商行擔(dān)任董事長。時(shí)隔不久，2023年初，董事長陳穎也因工作調(diào)動(dòng)，離開了恒豐銀行，赴山東省任地方金融管理局局長。

在3月21日舉行的2024年度全行工作會(huì)議上，恒豐銀行再一次提及“整體上市”目標(biāo)。但在業(yè)績?cè)鏊俪掷m(xù)下滑、內(nèi)控問題不斷、資產(chǎn)質(zhì)量不及行業(yè)平均的背景下，恒豐銀行的上市目標(biāo)或有諸多阻礙。

而值得一提的是，在今年2月，山東金資（山東金融資產(chǎn)管理股份有限公司）受讓中央?yún)R金的150億股股份后，恒豐銀行的第一大股東變更為山東金資，持有恒豐銀行約518.38億股，持股占比約46.61%；而中央?yún)R金退居第二大股東，持股占比約40.46%。這也意味著，恒豐銀行時(shí)隔五年再度回歸山東國資系。

1、至暗時(shí)期：兩任董事長接連被判死緩，不良高企

恒豐銀行是12家全國性股份制商業(yè)銀行之一，前身為1987年成立的煙臺(tái)住房儲(chǔ)蓄銀行。2003年，經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)，改制為恒豐銀行股份有限公司。

恒豐銀行成立后，煙臺(tái)住房儲(chǔ)蓄銀行的元老級(jí)人物姜喜運(yùn)順理成章地成為了首任董事長。在姜喜運(yùn)在任的10年間，恒豐銀行由改制之初的175億總資產(chǎn)一路增長至7722億元。

然而，伴隨著亮眼的成績，姜喜運(yùn)開啟了自己的貪腐之路。

據(jù)檢方指控資料顯示，在2008年1月至2013年1月，姜喜運(yùn)利用擔(dān)任恒豐銀行董事長的職務(wù)便利，將恒豐銀行股份陸續(xù)轉(zhuǎn)至其個(gè)人或親友控制的公司名下，予以隱匿，共計(jì)折合人民幣7.5億余元。

2004年至2013年，姜喜運(yùn)單獨(dú)、伙同他人，索取或收受財(cái)物折合6037.4萬余元，為江蘇正陽置業(yè)有限公司（下稱“正陽置業(yè)”）、高天國等公司和個(gè)人購買恒豐銀行股份、辦理貸款等方面提供幫助，其中，姜喜運(yùn)伙同他人共同收受高天國給予的人民幣2300萬元。2014年9月，姜喜運(yùn)指使他人銷毀其實(shí)際控制的五家公司的會(huì)計(jì)憑證、會(huì)計(jì)賬簿，涉及金額6.598億余元。

對(duì)此，煙臺(tái)中級(jí)法院二審做出判決，認(rèn)定姜喜運(yùn)犯貪污、違規(guī)出具金融票證、故意銷毀會(huì)計(jì)憑證、會(huì)計(jì)賬簿等罪，決定判處其死刑緩期二年，執(zhí)行二年期滿減為無期徒刑后，終身監(jiān)禁，不得減刑、假釋。

在姜喜運(yùn)落馬后，由時(shí)任煙臺(tái)市市委常委、副市長的蔡國華接任，但蔡國華也未能逃脫前任的命運(yùn)。

據(jù)公開資料顯示，在2014年至2016年，蔡國華在擔(dān)任恒豐銀行股份有限公司黨委書記、董事長期間，濫用職權(quán)，違規(guī)在恒豐銀行發(fā)放核心員工獎(jiǎng)勵(lì)薪酬、推行員工股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，造成恒豐銀行損失共計(jì)人民幣8.9億余元。

在2014年至2017年，蔡國華利用擔(dān)任恒豐銀行股份有限公司黨委書記、董事長的職務(wù)便利，單獨(dú)或伙同他人非法占有恒豐銀行公共財(cái)物，共計(jì)折合人民幣1018萬余元。

在2015年至2016年，蔡國華利用擔(dān)任恒豐銀行股份有限公司黨委書記、董事長的職務(wù)便利，未經(jīng)集體研究，擅自決定將恒豐銀行48億元資金以信托貸款形式轉(zhuǎn)入其個(gè)人實(shí)際控制的公司使用，進(jìn)行營利活動(dòng)，謀取個(gè)人利益。在2017年4月至8月，蔡國華在明知申請(qǐng)貸款項(xiàng)目不符合發(fā)放貸款條件的情況下，授意銀行工作人員違規(guī)發(fā)放貸款35億元，給恒豐銀行造成特別重大損失。

對(duì)此，山東省高級(jí)人民法院二審公開宣判，恒豐銀行原董事長蔡國華國有公司人員濫用職權(quán)、貪污、挪用公款、受賄、違法發(fā)放貸款一案，裁定駁回上訴，維持原判，核準(zhǔn)以國有公司人員濫用職權(quán)罪、貪污罪、挪用公款罪、受賄罪、違法發(fā)放貸款罪并罰，判處蔡國華死刑，緩期二年執(zhí)行，剝奪政治權(quán)利終身，并處沒收個(gè)人全部財(cái)產(chǎn)，在其死刑緩期執(zhí)行二年期滿依法減為無期徒刑后，終身監(jiān)禁，不得減刑、假釋。

值得一提的是，截至2018年末，恒豐銀行的不良貸款余額為1635.61億元，不良率高達(dá)28.44％。

2、穩(wěn)局面的一屆：陳穎、王錫峰接棒，引入戰(zhàn)投

在蔡國華被捕后，原銀監(jiān)會(huì)山東監(jiān)管局黨委書記兼局長陳穎當(dāng)選恒豐銀行董事長，中國銀行山東省分行黨委書記、行長王錫峰就任恒豐銀行行長。

2018年，隨著陳穎、王錫峰的接棒，恒豐銀行開啟了“剝離不良、引進(jìn)戰(zhàn)投、股改上市”的三步走工作思路，先是將1438.9億元的不良資產(chǎn)按照市場價(jià)格一次性剝離給山東省金融資產(chǎn)管理股份有限公司。

隨后，恒豐銀行通過非公開發(fā)行籌資1000億，引進(jìn)中央?yún)R金公司、山東省金融資產(chǎn)管理股份有限公司為大股東。并結(jié)束了在煙臺(tái)、北京和上海三總部同步辦公的局面，正式將總行從煙臺(tái)遷出，落戶濟(jì)南。

在穩(wěn)住局面4年后，2022年8月，王錫峰離開了恒豐銀行，去往青農(nóng)商行（002958.SZ）擔(dān)任黨委書記、董事長。2023年初，陳穎也因工作調(diào)動(dòng)，離開了恒豐銀行，去往山東省任地方金融管理局局長。

在陳穎、王錫峰搭檔的四年里，即2019年—2022年，恒豐銀行分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入137.63億元、210.28億元、238.79億元、251.20億元，同比增長-14.17%、52.79%、13.56%、5.20%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤6.61億元、53.10億元、63.81億元、67.48億元，同比增長23.55%、703.33%、20.17%、5.75%。

同期，該行的不良貸款率分別為3.38％、2.67％、2.12％、1.81%，撥備覆蓋率分別為120.83%、150.37%、151.56%、152.46%。資本充足率分別為12.26%、11.91%、12.11%、11.99%。總資產(chǎn)分別為1.03萬億元、1.11萬億元、1.22萬億元、1.33萬億。

從以上數(shù)據(jù)來看，雖然恒豐銀行營收和凈利潤一直保持增長，但2020年—2022年的業(yè)績?cè)鏊僖恢痹诔掷m(xù)下降。而值得注意的是，同期該行的不良貸款率持續(xù)下降，但其撥備覆蓋率僅維持在監(jiān)管線以上。

3、新一代的挑戰(zhàn)：去年凈利潤下降超20%，內(nèi)控問題暴露

在陳穎因工作調(diào)動(dòng)離開恒豐銀行近6個(gè)月后，由時(shí)任山東省統(tǒng)計(jì)局局長辛樹人接任。據(jù)公開資料顯示，辛樹人出生于1966年，在中國人民銀行濟(jì)南分行工作了12年，從統(tǒng)計(jì)研究處副處長升到了黨委委員、紀(jì)委書記。2012年1月，任中國人民銀行青島市中心支行行長、黨委書記兼國家外匯管理局青島市分局局長。2016年6月，任山東省政府辦公廳黨組成員。2020年6月，任山東省統(tǒng)計(jì)局黨組書記、局長。

而據(jù)恒豐銀行2023年年報(bào)顯示，副行長鄭現(xiàn)中擔(dān)任該行代理行長。公開資料顯示，鄭現(xiàn)中出生于1967年，畢業(yè)于山東經(jīng)濟(jì)學(xué)院，獲經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)士學(xué)位，后獲山東財(cái)政學(xué)院工商管理碩士學(xué)位，高級(jí)經(jīng)濟(jì)師。此前一直在中國人民銀行系統(tǒng)工作。2018年11月，加入恒豐銀行，任該行黨委委員。2019年11月起任副行長。

頗堪玩味的是，在2024年5月中旬，恒豐銀行的行內(nèi)新聞稿中，白雨石以恒豐銀行黨委委員、副行長（代為履行行長職責(zé)）的身份，出席恒豐銀行等機(jī)構(gòu)主辦的2024年第三屆中國氣候投融資國際研討會(huì)“碳交易與碳金融”平行論壇。

公開資料顯示，白雨石出生于1982年，畢業(yè)于中國社會(huì)科學(xué)院，獲經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士學(xué)位，CPA中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師、CFA 特許金融分析師、FRM金融風(fēng)險(xiǎn)管理師。 自2022年6月起任恒豐銀行黨委委員，自2023年1月起任恒豐銀行副行長。

目前，恒豐銀行的高級(jí)管理層共有7名高級(jí)管理人員。其中，副行長3名，為聶大志、鄭現(xiàn)中和白雨石。行長助理級(jí)高級(jí)管理人員4名，為董事會(huì)秘書、人力資源總監(jiān)侯本旗、首席風(fēng)險(xiǎn)官付巍、首席信息官徐彤、首席財(cái)務(wù)官楊立斌。

這三位副行長中，聶大志年齡最大，生于1964年，現(xiàn)在已到退休年齡。而白雨石年齡最小，現(xiàn)年僅42歲。

據(jù)年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2023年恒豐銀行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入252.75億元，同比增長0.62%。實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤51.46億元，同比下滑23.74%。年化加權(quán)凈資產(chǎn)收益率（ROE）為3.73%。

從營收構(gòu)成來看，利息凈收入202.75億元，同比增長3.29%，占營收的80.22%；非利息凈收入50億元，同比下滑8.94%，占營收的19.78%。在非利息收入中，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入22.27億元，同比下滑10.45%，占營收的8.81%；投資收益4.74億元，同比下滑82.64%，占營收的比重降至1.88%；公允價(jià)值變動(dòng)損益19.86 億元，而上年同期為-5000萬元。

對(duì)于手續(xù)費(fèi)及傭金收入下滑，恒豐銀行在年報(bào)中表示，主要因?yàn)槔碡?cái)產(chǎn)品規(guī)模下降。而投資收益和公允價(jià)值變動(dòng)損益合計(jì)同比減少2.21億元，則主要因?yàn)槠睋?jù)轉(zhuǎn)讓收益下降。

從房地產(chǎn)貸款來看，2023年，恒豐銀行的房地產(chǎn)貸款為1275.22億元，較上年增加157.57億元。其中，公司貸款（房地產(chǎn)業(yè)）625.25億元，較上年增加43.23億元；而個(gè)人住房貸款為649.97億元，較上年增加114.34億元。房地產(chǎn)貸款占比為15.70%。

從資產(chǎn)質(zhì)量來看，恒豐銀行2023年的不良貸款為1.72%，較上年下降0.09個(gè)百分點(diǎn)。撥備覆蓋率為152.245，較上年下降0.22個(gè)百分點(diǎn)。資本充足率為11.92%，較上年下降0.07個(gè)百分點(diǎn)。

而據(jù)國家金融監(jiān)管總局發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2023年四季度末，股份行的不良貸款率為1.26%，撥備覆蓋率為219.07%。由此來看，恒豐銀行的不良貸款率仍高于同業(yè)平均，而撥備覆蓋率則明顯低于同業(yè)平均。

截至2023年末，恒豐銀行資產(chǎn)總額為1.44萬億元，同比增長8.12%；貸款和墊款總額8123.06億元，同比增長14.08%；存款總額為7772.14億元，同比增長10.13%。

WEMONEY研究室注意到，2024年以來，恒豐銀行及其分支機(jī)構(gòu)已累計(jì)被罰近500萬元。

2024年2月5日，恒豐銀行杭州分行因“房地產(chǎn)開發(fā)貸款管理不審慎，貸款資金被挪用于歸還項(xiàng)目土地款；貸后管理不到位，流動(dòng)資金貸款被挪用于購買理財(cái)；虛增存貸款等9項(xiàng)違法違規(guī)事實(shí)，被國家金融監(jiān)督管理總局浙江監(jiān)管局處以罰款380萬元。

此外，WEMONEY研究室注意到，近日，恒豐銀行多地分行正在社招，包括武漢分行、合肥分行、蘇州分行、福州分行、杭州分行、上海分行、重慶分行、南京分行和鄭州分行等。

據(jù)了解，本次招聘的崗位涉及銷售類、零售金融部個(gè)貸產(chǎn)品經(jīng)理 、同業(yè)金融部產(chǎn)品經(jīng)理、信用審批部貸審會(huì)秘書崗、交易銀行部產(chǎn)品經(jīng)理崗、綜合柜員、私人銀行投資顧問、金融科技部IT運(yùn)維崗等等。

而值得一提的是，在本次社招中，金融科技部招聘人員占比較高，據(jù)恒豐銀行2023年度業(yè)績報(bào)告顯示，2023年科技投入約11.61億元，占營收的4.60％。

業(yè)內(nèi)人士表示，在整體經(jīng)濟(jì)環(huán)境承壓的2024年，恒豐銀行多家分行多崗位同時(shí)社招，也從側(cè)面說明恒豐銀行的人事變動(dòng)仍在進(jìn)行中。

截至2023年末，恒豐銀行分支機(jī)構(gòu)共計(jì)333個(gè)，包括19家一級(jí)分行，1家總行直屬分行，38家二級(jí)分行，273家支行及分理處，在上海設(shè)立資金運(yùn)營中心、私人銀行部2家專營機(jī)構(gòu)，其中，小微支行5家；設(shè)有取款機(jī)163臺(tái)，存取款一體機(jī)504臺(tái)。

值得一題的是，企查查信息顯示，恒豐銀行的注冊(cè)資本高達(dá)1112億元，僅次于工農(nóng)中建四大行。未來，這家千億注冊(cè)資本金銀行，能否如愿上市，我們將拭目以待。