出品|WEMONEY研究室

文|王彥強

近期，6家民營銀行先后以不同的方式披露了2024年經營數據，包括蘇商銀行、眾邦銀行、中關村銀行、華瑞銀行、民商銀行和富民銀行。

在上述披露業績的6家民營銀行中，有3家營收實現正增長，2家出現下滑（眾邦銀行未披露營收）。從凈利潤來看，有4家實現增長，2家出現下滑。

從資產質量來看，6家民營銀行的不良貸款率都在2%以下，整體保持穩定。其中，蘇商銀行、民商銀行和富民銀行的不良貸款率相對較低，分別為1.18%、1.43%、和1.43%。截至2024年末，6家民營銀行的資產規模合計5039.15億元，較上年末增長10.31%。

整體來看，民營銀行經營業績分化加劇，呈現出頭部增長與尾部承壓的特點。此外，在息差承壓的背景下，多數民營銀行都紛紛宣布下調存款利率。

業績增長分化，中關村銀行、民商銀行業績雙降

6家民營銀行中，蘇商銀行、眾邦銀行和富民銀行的凈利潤總額排名前三。

具體來看，2024年，蘇商銀行實現營業收入50.01億元，同比增長11.11%；實現凈利潤11.59億元，同比增長10.34%；眾邦銀行實現凈利潤為5.11億元，同比增長26%；富民銀行實現營業收入20.96億元，同比增長3.46%，實現凈利潤4.21億元，同比增長3.01%。

6家民營銀行2024年經營數據

蘇商銀行是6家民營銀行中，唯一一家凈利潤突破10億元的銀行。上述三家民營銀行中，雖然眾邦銀行未披露2024年營收情況，但從凈利潤推斷，蘇商銀行、眾邦銀行和富民銀行的營收也排名前三。

而民商銀行、中關村銀行和華瑞銀行的凈利潤總額排在后三位。2024年民商銀行實現營業收入10.97億元，同比下滑-0.10%；實現凈利潤2.86億元，同比下滑43.48%。中關村銀行實現營業收入18.18億元，同比下滑1.36%；實現凈利潤2.75億元，同比下滑11.29%。華瑞銀行實現營業收入20.67億元，同比增長41.29%；實現凈利潤2.21億元，同比增長316.98%。

從業績增速來看，華瑞銀行的營收和凈利潤增速最高。但WEMONEY研究室注意到，該行2022年和2023年分別實現營業收入9.70億元、14.63億元，分別同比增長-39.42%、50.76%；實現凈利潤-3.41億元、0.53億元，同比增長-252.46%、115.65%。2024年業績之所以高增，主要源于前兩年業績基數較低。

而值得一提的是，華瑞銀行第一大股東均瑤集團目前已質押持有的上市公司股權市值超百億元。

華瑞銀行之外，未披露營收的眾邦銀行利潤增速排名第二，2024年同比增長26%。

其次為蘇商銀行和富民銀行，凈利潤分別同比增長10.34%、3.01%。

從資產質量來看，蘇商銀行、民商銀行、富民銀行、眾邦銀行、中關村銀行、華瑞銀行的不良貸款率分別為1.18%、1.43%、1.43%、1.50%、1.56%和1.65%。其中，華瑞銀行不良率最高。

從資產規模來看，6家民營銀行都較上年末有所增長。資產規模從高到低依次為蘇商銀行、眾邦銀行、中關村銀行、富民銀行、華瑞銀行和民商銀行，分別為1372億元、1235億元、749.39億元、622.99億元、571.78億元和487.99億元。其中，蘇商銀行和眾邦銀行的資產規模在千億元以上。

值得一提的是，在上述6家民營銀行中，2024年蘇商銀行的資產規模同比增長17.6%，增速位居首位。

凈息差承壓，民營銀行下調存款利率“自救”

據國家金融監督管理總局發布的2024年商業銀行主要監管指標數據顯示，2024年前四季度，民營銀行的平均凈息差分別為4.32%、4.21%、4.13%、4.11%，持續承壓。

在6家民營銀行中，蘇商銀行、眾邦銀行和華瑞銀行并未公布自己的凈息差情況。但中關村銀行的2024年凈息差為4.31%，較上年末下降0.02個百分點；民商銀行凈息差為2.23%，較上年末下降0.52個百分點；富民銀行凈息差為3.39%，較上年末下降0.26個百分點。

由此來看，多家民營銀行的凈息差承壓。在市場競爭加劇的背景下，不少民營銀行已經開始降低自己的成本。

據了解，多家民營銀行在2024年都有調整自身的存款利率。在2024年10月18日，由國有銀行率先調整存款利率后，不少民營銀行開始快速跟進。據不完全統計，至少有13家跟進了利率調整，如上海華瑞銀行、錫商銀行、富民銀行、眾邦銀行、遼寧振興銀行、天津金城銀行、網商銀行等等。

如江西裕民銀行宣布，自2024年11月15日起調整人民幣存款利率，其中3個月、6個月、一年期、二年期、三年期和五年期的定期存款利率分別從1.15%、1.4%、1.6%、1.75%、2.25%和2.3%調整至0.9%、1.15%、1.35%、1.5%、2%和2.05%，均較此前對應期限下調25bp。

新網銀行也將三年期和五年期（整存整取）定期存款年化利率均降至2.3%；溫州民商銀行將三年期和五年期（整存整取）年化利率分別降至2.4%和2.45%；眾邦銀行二年期、三年期和五年期（整存整取）的定期存款年利率調整為1.60%、1.90%和1.95%。

蘇商銀行三個月、六個月、一年期、兩年期和三年期的定期存款年利率（整存整取）分別下調至1.15%、1.45%、1.55%、1.90%和2.50%。北京中關村銀行的三個月、六個月、一年期、二年期和三年期的定期存款年利率（整存整取）分別下調至1.10%、1.30%、1.50%、2.10%和2.75%。

對于民營銀行而言，下調存款利率能緩解因凈息差收窄帶來的盈利壓力，降低了負債成本。然而利率下調后，存款產品對儲戶吸引力下降，攬儲難度會進一步增加。

展望2025年，民營銀行面臨的市場環境依然復雜。一方面，隨著經濟的逐步復蘇和政策的持續支持，部分銀行有望通過優化業務結構、拓展新興業務領域實現業績增長。另一方面，在貸款重定價和存量房貸利率下調的背景下，凈息差可能繼續面臨壓力。民營銀行需要在服務、產品創新上持續發力，以提升自身的市場競爭力。