11月17日，樂信發(fā)布2022年Q3財報，在國內(nèi)疫情多點散發(fā)、經(jīng)濟復(fù)蘇承壓背景下，堅持資產(chǎn)質(zhì)量優(yōu)先的經(jīng)營策略，使多項業(yè)績表現(xiàn)快速向好。本次財報呈現(xiàn)五大看點：

1、業(yè)績快速變好，追加新一輪回購計劃

樂信財報顯示，三季度成交額達到562億元，連續(xù)兩個季度錄得相同環(huán)比增速，環(huán)比增長14%，比此前預(yù)期超出32億元；帶動營收同樣連續(xù)兩季度實現(xiàn)環(huán)比兩位數(shù)增長，三季度為27億元，環(huán)比增長12%；在貸余額946億元，環(huán)比上升9%；在精細化運營的驅(qū)動下，利潤情況得到持續(xù)改善，三季度利潤（Non-GAAP EBIT）4.1億元，環(huán)比增長59%。

樂信CEO肖文杰表示：“三季度業(yè)績表現(xiàn)快速向好，主要源于我們堅持資產(chǎn)質(zhì)量優(yōu)先的經(jīng)營策略。本季度，我們接入了更多外部數(shù)據(jù)源，更新了底層交易風(fēng)險模型，與外部機構(gòu)聯(lián)合構(gòu)建了數(shù)十個獲客模型，多措并舉加強對優(yōu)質(zhì)用戶的風(fēng)險識別能力。同時，持續(xù)深耕存量用戶的精細化運營，降本增效，提高運營效率。”

接下來，樂信將持續(xù)加強底層能力建設(shè)，推進精細化運營，做好降本增效工作，提升公司盈利能力，預(yù)期四季度將亦延續(xù)當(dāng)前增長的發(fā)展態(tài)勢，促成借款額將保持三季度的水平。

基于對樂信戰(zhàn)略和長期發(fā)展的信心，公司宣布在此前企業(yè)回購的基礎(chǔ)上，再追加新一輪回購計劃，根據(jù)該計劃，公司將在未來12個月購買不超過2000萬美元的公司股票存托憑證（ADS）。財報披露，截至三季度末，樂信已進行企業(yè)回購約2000萬ADS，共約4400萬美元。

2、深耕存量用戶精細化運營，客群質(zhì)量和資產(chǎn)質(zhì)量雙提升

在堅持資產(chǎn)質(zhì)量優(yōu)先的經(jīng)營策略下，三季度以來樂信進一步提升獲客質(zhì)量和資產(chǎn)質(zhì)量，使各項業(yè)績指標(biāo)上均延續(xù)了快速變好的發(fā)展態(tài)勢。

獲客方面，三季度，樂信強化了線上投放能力的建設(shè)，接入更多外部數(shù)據(jù)源，擴大合作機構(gòu)RTA聯(lián)合建模，構(gòu)建超過30個獲客模型。

存量用戶精細化運營方面，樂信接入更多外部數(shù)據(jù)源，結(jié)合積累多年的內(nèi)部數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)豐富度提升30%；加強了對直連央行征信數(shù)據(jù)的深度挖掘和應(yīng)用，并衍生近40萬風(fēng)險識別維度；構(gòu)建了新的底層交易風(fēng)險模型，識別精度提升10%；對客群進行了價值分層，為優(yōu)質(zhì)用戶提供更優(yōu)的額度和定價，結(jié)合更精準(zhǔn)的運營策略，不斷提升用戶生命周期總價值。

得益于上述舉措，樂信資產(chǎn)結(jié)構(gòu)進一步優(yōu)化，各項業(yè)績指標(biāo)均延續(xù)了快速變好的發(fā)展態(tài)勢。三季度，優(yōu)質(zhì)人群占比超過80%；9月和6月相比，新客人均貢獻提升31%；存量優(yōu)質(zhì)客群的人均貢獻三季度環(huán)比提升44%。

截至三季度末，樂信用戶數(shù)達1.84億，同比增長19%，連續(xù)13個季度保持同比兩位數(shù)增速；授信用戶數(shù)3947萬，同比增長11%。

在客群質(zhì)量和資產(chǎn)質(zhì)量雙雙提升的驅(qū)動下，樂信助力金融機構(gòu)觸達最具消費潛力人群的價值持續(xù)受到認可，金融合作伙伴朋友圈持續(xù)擴大：樂信助貸資金成本三季度環(huán)比下降20bp，融資成功率三季度比一季度提升超20個百分點，已累計與140多個金融機構(gòu)達成合作。

3、技術(shù)投入繼續(xù)保持領(lǐng)先，夯實底層能力

三季度財報顯示，樂信技術(shù)研發(fā)投入達1.4億元，同比增長7%，繼續(xù)保持行業(yè)領(lǐng)先。技術(shù)能力的持續(xù)提升，驅(qū)動精細化運營能力不斷提升，進一步挖掘運營潛力。

三季度，樂信對智慧商業(yè)引擎持續(xù)迭代升級，加強系統(tǒng)能力建設(shè)和AI應(yīng)用方面的探索應(yīng)用，幫助業(yè)務(wù)取得顯著成效。系統(tǒng)能力方面，建立用戶全生命周期模型體系，搭建指標(biāo)異動告警和智能歸因系統(tǒng)，將核心業(yè)務(wù)場景的敏捷實驗覆蓋度提高到100%，極大地提升了公司決策、運營效率。AI應(yīng)用方面，樂信加強了行為序列、圖神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)、語義識別等深度學(xué)習(xí)的探索應(yīng)用，從更多維度識別用戶風(fēng)險，對新客的風(fēng)險識別能力提升20%；基于聯(lián)邦學(xué)習(xí)、聯(lián)合建模的系列營銷模型，讓新老客的營銷轉(zhuǎn)化提升35%以上。

不斷夯實的技術(shù)能力，為樂信贏得更多合作伙伴信任。三季度，樂信加速發(fā)力To Bank金融數(shù)科業(yè)務(wù)，已落地多家銀行，打造標(biāo)桿案例。通過為金融機構(gòu)提供多項科技和數(shù)字化服務(wù)，幫助機構(gòu)加速數(shù)字化升級，提升信貸核心能力，得到合作伙伴一致認可。

隨著底層能力的投入已經(jīng)初顯成效，樂信預(yù)計明年還會持續(xù)受益于能力提升，從而持續(xù)釋放效益。

4、電商場景業(yè)務(wù)迅猛增長，業(yè)務(wù)生態(tài)協(xié)同增強

作為新消費數(shù)字科技公司，電商場景類業(yè)務(wù)一直是樂信的獨特優(yōu)勢。得益于今年以來聚焦服務(wù)提升和品類擴張，今年底三季度，樂信場景類業(yè)務(wù)GMV達12億元，同比增加37%。

三季度，樂信旗下分期樂商城通過升級用戶體驗、加大貨品供給、確保價格優(yōu)勢、提升物流時效及退換貨體驗等舉措，3C數(shù)碼品類GMV季度內(nèi)同比增長超過95%，新品銷售實現(xiàn)超過110%的同比增長。

鞏固3C數(shù)碼的品類優(yōu)勢的同時，分期樂商城也進一步擴充品類，三季度新增合作商戶353家，涵蓋奢侈品、高級化妝品、酒品等品類，滿足用戶不同人生階段的消費升級需求。

此外，樂信也在積極探索更多元的新消費場景，加大與各地政府的合作，通過大促、發(fā)放消費券等方式促進本地消費。譬如今年7月，深圳市南山區(qū)政府?dāng)y手分期樂商城推出“樂購南山”線上大促，為用戶發(fā)放500萬元消費券。據(jù)測算，分期樂商城本次線上大促拉動消費1億元，助力消費升溫和實體經(jīng)濟發(fā)展。

以上舉措使分期樂商城在近期的電商大促中連續(xù)取得佳績。國慶7天假期，累計成交總額同比去年增長103%；在剛剛過去的雙11購物狂歡節(jié)中，分期樂商城從10月24日至11月12日累計成交額同比增長97%，成交單數(shù)、成交用戶數(shù)分別同比增長94%和70%，助力近4000個品牌合作伙伴共享雙11消費紅利。

高頻、高粘性的消費場景為樂信助貸業(yè)務(wù)持續(xù)提供優(yōu)質(zhì)用戶，交易上相互促動。受雙11分期樂電商場景帶動，全場景分期消費產(chǎn)品樂花卡交易額同比增長15%，交易用戶ARPU值同比增加30%。

電商業(yè)務(wù)搭建了樂信獨具特色的消費場景，持續(xù)為消費金融主業(yè)提供優(yōu)質(zhì)客群；而消費金融主業(yè)積累下來的技術(shù)和風(fēng)控能力，又可以輸出給銀行、商戶等合作伙伴，支持金融數(shù)科等新業(yè)務(wù)的發(fā)展；這反過來又可以吸引更多資金和場景接入，開啟新一輪循環(huán)。樂信獨有的業(yè)務(wù)生態(tài)互相協(xié)同，既讓樂信發(fā)展出多元的非金融業(yè)務(wù)，也能夠更穩(wěn)健地應(yīng)對復(fù)雜多變的外部環(huán)境。

5、積極履行社會責(zé)任，小微業(yè)務(wù)助力實體經(jīng)濟

三季度，樂信積極履行企業(yè)社會責(zé)任，憑借樂信普惠線下優(yōu)勢，持續(xù)推進“小店煙火計劃”，為普惠個人和小微企業(yè)主提供多項紓困服務(wù)，緩解個體戶、小微、小小微企業(yè)資金困難，以科技服務(wù)實體經(jīng)濟，以普惠幫助新市民、中小微企業(yè)群體。在該計劃推動下，季度內(nèi)樂信面向小微企業(yè)信用借款額達54億，今年以來向小微企業(yè)信用借款約150億。

此外，樂信還在四季度升級其消費者權(quán)益保護舉措，推出“5S守護體系”，充分利用AI科技，在數(shù)據(jù)安全（Security）、反欺詐保護（Safeguard）、規(guī)范服務(wù)（Standard）、智能客服（Service）、打擊金融黑產(chǎn)（Strike）等方面全面加強，為消費者搭建起全方位的守護體系。