人性貪婪有如 “錐處囊中”，不經(jīng)意流露，就會(huì)被獵食者敏銳察覺，并捕獲、利用。

國家金融監(jiān)督管理總局行政處罰局自設(shè)立以來第一筆巨額罰單，開給了中信銀行。

12月1日，國家金融監(jiān)督管理總局行政處罰信息公開表顯示，中信銀行（601998.SH/0998.HK）因涉56項(xiàng)違法違規(guī)行為，被罰款15242.59萬元、沒收違法所得462.59萬元，分支機(jī)構(gòu)被罰款6770萬元；罰沒合計(jì)22475.18萬元。

面對(duì)超2.2億的罰單，中信銀行回應(yīng)稱，此次處罰所涉問題均發(fā)生在2019年及以前年度。

這讓時(shí)任中信銀行行長“金融虎”孫德順嚴(yán)重違紀(jì)違法案，再次拉回到公眾視線中。

從柜臺(tái)出納，到總行行長

與往日在行里辦公沒什么不同，穿著白襯衫和行政夾克的孫德順，神清淡然地看著法官手中的法槌落下。

“無期徒刑，終身監(jiān)禁。不得減刑、假釋”。

學(xué)生時(shí)代的夢(mèng)想是“去銀行上班”的孫德順，從東北小鎮(zhèn)做題家，一躍龍門成為中信銀行行長。他將會(huì)在監(jiān)獄度過余生。

1958年，孫德順出生在遼寧一戶貧困農(nóng)民家庭。那幾年正逢自然災(zāi)害，孫德勝的遼寧老家鬧起旱災(zāi)，很多人吃不上飯。

如此艱難，孫家父母也咬牙供他讀書。孫德順不負(fù)父母希望，自幼展示出過人的學(xué)習(xí)天賦。他考試常常第一名，數(shù)學(xué)“無師自通”，物理化學(xué)各科目也挺不錯(cuò)。當(dāng)時(shí)老師都很喜歡他。

班里別的孩子，夢(mèng)想是當(dāng)醫(yī)生、當(dāng)科學(xué)家，但孫德順說自己“想去銀行上班”，因?yàn)槊刻於寄芎蛿?shù)字打交道、每天都能摸到錢。

幸福的人，一生都被童年治愈；不幸的人，一生都在治愈童年。

或許是幼年的饑餓、貧困與匱乏，讓孫德順建立起對(duì)金錢異乎尋常的偏執(zhí)渴望。

剛恢復(fù)高考、千軍萬馬過獨(dú)木橋的年代，“天之驕子”孫德順考上了名校東北財(cái)經(jīng)大學(xué)，如愿以償進(jìn)入經(jīng)濟(jì)學(xué)專業(yè)，后來還取得了碩士學(xué)位。

1981年畢業(yè)后，孫德順被分配到中國人民銀行當(dāng)出納柜員，端上了那個(gè)年代人人艷羨的“鐵飯碗”，但智商情商均出眾的孫德順當(dāng)然不滿于此。僅在基層輪崗四年，他就憑過人的天賦和專業(yè)能力被調(diào)去工商銀行北京分行，成為副行長。

孫德順第一次當(dāng)上了領(lǐng)導(dǎo)。

此后數(shù)年，他平步青云，先后升任工行北京分行和交行北京分行行長。15年間，孫德順將銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)從里到外摸了個(gè)門清。2011年，孫德順再次擢升中信銀行總行的副行長，五年后終于爬上了中信銀行行長這一“寶座”。

在銀行系統(tǒng)內(nèi)，他是唯一一個(gè)從基層柜員、步步高升至國有銀行總行行長的干部。

“高超”財(cái)技

隨著地位和影響力越來越大，孫德順有機(jī)會(huì)接觸到頗有身家的生意人，心態(tài)也逐漸“膨脹”。據(jù)業(yè)內(nèi)人士稱，在中信銀行任職期間，孫德順非常高調(diào)。

為接觸到“大資源”，有大老板在場(chǎng)的飯局上，孫德順總是刻意展現(xiàn)自己的權(quán)力和“實(shí)力”。

對(duì)內(nèi)，他開始有意干預(yù)銀行內(nèi)控機(jī)制。從中信銀行副行長升到行長，孫德順利用兼任的貸審會(huì)主任身份，試圖人為操控“信貸審批權(quán)”。

通常，銀行貸款審批一般是由貸款客戶遞交申請(qǐng)材料，按照程序逐級(jí)上報(bào)審批。按照中信銀行的制度設(shè)計(jì)，行長對(duì)信貸審批只有一票否決權(quán)，沒有審批權(quán)；審批必須經(jīng)信貸審批會(huì)議集體表決通過，主要領(lǐng)導(dǎo)在末位表態(tài)。

末位表態(tài)，即在參會(huì)的領(lǐng)導(dǎo)中，職務(wù)最高的領(lǐng)導(dǎo)須在最后發(fā)言，本意是在防止決策腐敗。

孫德順經(jīng)常無視這些決策制衡機(jī)制，屢次直接與企業(yè)對(duì)接，再布置給下屬去執(zhí)行，用程序倒置的方式進(jìn)行違規(guī)操作。

當(dāng)時(shí)有人透露，作為貸審會(huì)主任，孫德勝不遵守末位發(fā)言的規(guī)定，一旦聽到別人有不同意見，上來就忍不住直接說：“怎么不行了？你說不行，怎么不行了？”，這樣一來，對(duì)方自然不敢當(dāng)面得罪孫德順這位行內(nèi)大領(lǐng)導(dǎo)。

這種直接干預(yù)信貸審批的做法，無異于“一言堂”。在權(quán)力面前，銀行的內(nèi)控程序失去了作用。

孫德順直接干預(yù)信貸，目的很單純——為自己謀取巨額私利。央視系列片《零容忍》提到，孫德順“不收現(xiàn)金”的貪腐方式，遠(yuǎn)近聞名。

在孫德順的理念中，收現(xiàn)金“太低端”。他更喜歡利用層層嵌套、令人眼花繚亂的架構(gòu)掩蓋違法違紀(jì)行為。憑借數(shù)學(xué)天賦和銀行業(yè)務(wù)熟稔于心的底子，孫德順對(duì)金融產(chǎn)品設(shè)計(jì)堪稱行家，他設(shè)立數(shù)層影子公司謀取私利，其“專業(yè)化”的復(fù)雜程度實(shí)為罕見。

比如，孫德順安排自己兩位老部下作為代理人，開設(shè)了兩家投資平臺(tái)公司。這兩家公司的法人代表當(dāng)然不能是孫德順，但其中一家負(fù)責(zé)人表示：“（我們）這個(gè)平臺(tái)的核心決策和各種分配，都是孫德順拍板的。” 這還只是“影子結(jié)構(gòu)”的第一層。

作為“影子結(jié)構(gòu)”第二層，孫德順在這兩家投資平臺(tái)下面又設(shè)立了十多個(gè)項(xiàng)目公司。項(xiàng)目公司與行賄企業(yè)并非直接交易，而是雙方各自再成立空殼公司，作為第三層。

如此，非法資金往來，被包裝成各種看上去合理合法的金融產(chǎn)品和股權(quán)投資交易。交易主體被隱藏在重重迷霧之下，外人難以辨識(shí)。

類似的包裝五花八門，但與孫德勝媾和的老板，原始目的都指向同一個(gè)——銀行貸款。

2014年底時(shí)，有家能源公司向中信銀行申請(qǐng)貸款。該公司當(dāng)時(shí)已出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)，銀行一般不會(huì)給這樣的高風(fēng)險(xiǎn)公司貸款，但在孫德順的干預(yù)下，40億元貸款順利發(fā)放，且不出所料成為不良貸款。

為了“答謝”孫德順之情，這家公司的實(shí)控人和孫德順控制的公司簽署了一個(gè)增資協(xié)議，以完成利益輸送。通過該協(xié)議，孫德順獲利1000萬元。

孫德勝的平臺(tái)公司，也會(huì)利用這些老板提供的資金，投入他們提供的項(xiàng)目，以錢生錢，真正形成了利益共同體。

千億數(shù)字的誘惑

孫德順從中信銀行副行長一步步運(yùn)作行長之位那幾年，中國恒大也經(jīng)歷了從危機(jī)到“大D會(huì)”鼎力輸血，正在接手“大D會(huì)”幾位成員在內(nèi)地欲脫手的地產(chǎn)項(xiàng)目。

2016年半年報(bào)里，成立僅20年的中國恒大，總資產(chǎn)規(guī)模為9999.2億元。

馬上破萬億的資產(chǎn)數(shù)字，對(duì)孫德順是擋不住的誘惑。

此時(shí)，和孫德順同歲、同樣苦出身歷經(jīng)寒窗成為“人上人”的許家印，也在為恒大的擴(kuò)張四處搜尋銀行“金主”。

孫德順與許家印一拍即合。在二人和原副行長朱加麟的勾兌下，中信銀行多次給予恒大集團(tuán)巨額授信和貸款。中信銀行一度成為恒大最大的“金主”。

2015年3月，中信銀行、中信信托與恒大集團(tuán)簽訂了600億的戰(zhàn)略合作協(xié)議，其中，中信銀行為恒大集團(tuán)400億授信。2016年2月，恒大人壽19.69億元并購貸款項(xiàng)目在中信銀行重慶分行落地；10個(gè)月后，中信銀行廣州分行向恒大集團(tuán)投放312億元的房地產(chǎn)基金。

2017年初，中信銀行與恒大集團(tuán)更達(dá)成了一個(gè)“千億+”的合作協(xié)議。同年，恒大分三次引入了戰(zhàn)略投資人，中信信托控股的和信恒聚，名列第一批次。

不難發(fā)現(xiàn)，無論是總行還是多地分行，中信銀行與恒大這艘“巨輪”愈綁愈緊。

或許嘗到了甜頭，孫德順對(duì)地產(chǎn)下了重注。

他主政期間，中信銀行的貸款結(jié)構(gòu)發(fā)生了明顯變化，房地產(chǎn)貸款增速最高曾超過40%，而制造業(yè)貸款被壓降高達(dá)30%以上。

甚至在主持行長辦公會(huì)時(shí)，他直接要求全行把制造業(yè)貸款給停下來：“我不管你們?cè)趺醋觯⒖贪阎圃鞓I(yè)的貸款停下來，哪怕有100%的抵押也不行！”

孫德順還對(duì)佳兆業(yè)、華夏幸福等房地產(chǎn)集團(tuán)通過表內(nèi)外多種渠道大量放款，爭當(dāng)對(duì)方“白衣騎士”。

孫德順退任中信銀行行長后擔(dān)任董事長的信銀國際，也在2017年定增擴(kuò)股時(shí)引入了新湖中寶（600208.SH）、世茂地產(chǎn)、安信信托等股東。其中，新湖中寶和世茂地產(chǎn)均為房企，安信信托以投資二、三線城市的地產(chǎn)項(xiàng)目為主。

這些機(jī)構(gòu)后來大多陷入困境。

高管陷落恒大“旋轉(zhuǎn)門”

除了與孫德順“深度綁定”，許家印還把多位中信銀行高管納入麾下。

從銀行出，又進(jìn)了地產(chǎn)，金融圈里稱這種現(xiàn)象為“旋轉(zhuǎn)門”。

在管理層植入自己的人，以后好辦事。許家印把諸多金融界的顯貴朋友，不動(dòng)聲色圈到了自己的勢(shì)力范圍。

許家印主要干了兩件事：

一是把中信銀行的人挖到恒大控股的盛京銀行，同時(shí)將后者前高管團(tuán)隊(duì)徹底清洗。原中信銀行副行長張強(qiáng)受聘為盛京銀行行長，副行長則是原中信銀行總行機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)部總經(jīng)理沈國勇。

二是把中信銀行的人挖到恒大集團(tuán)。比如，中信銀行原副行長朱加麟于2017年9月辭職，赴恒大集團(tuán)任副總裁兼恒大人壽董事長。

據(jù)報(bào)道，1986年至2017年的30余年，朱加麟一直在“中信”體系內(nèi)，橫跨銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)，有豐富的金融管理經(jīng)驗(yàn)。

伴隨恒大高速發(fā)展期，朱加麟連續(xù)被委以重任：2018年3月，以恒大金融集團(tuán)總裁的身份出席金融專題會(huì)，后出任恒大人壽董事長。

在任期間，朱加麟?yún)f(xié)助許家印負(fù)責(zé)集團(tuán)投融資管理，對(duì)接恒大人壽和盛京銀行等相關(guān)工作。

加入恒大人壽僅14個(gè)月，2019年9月朱加麟突然因“個(gè)人原因”辭去恒大人壽董事長、董事及其他一切職務(wù)。但直到2021年10月，朱加麟的名字還出現(xiàn)在恒大人壽2021年三季度償付能力報(bào)告中。

對(duì)于他的離任，業(yè)內(nèi)當(dāng)時(shí)有多種聲音，有人指與家庭有關(guān)。但也有人指出，朱認(rèn)為恒大集團(tuán)“風(fēng)險(xiǎn)太大”，選擇急流勇退。

離開恒大人壽后，據(jù)財(cái)新報(bào)道，當(dāng)時(shí)他也曾想回到中信銀行，但未果。2021年底，朱加麟加入了“中天系”的壽險(xiǎn)公司，即貴州房地產(chǎn)開發(fā)商羅玉平麾下的中融人壽。2022年2月，58歲的朱加麟出任中融人壽保險(xiǎn)股份有限公司副董事長，后代行董事長。

今年9月15日，由于恒大人壽嚴(yán)重資不抵債，中國國家金融監(jiān)管總局批準(zhǔn)5家具國資背景的公司合資成立“海港人壽”，全盤接手恒大人壽的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)及相應(yīng)資產(chǎn)、負(fù)債。

恒大事發(fā)后，朱加麟也被監(jiān)管關(guān)注。僅2日后，據(jù)財(cái)新報(bào)道，9月17日朱加麟被帶走，目前處于失聯(lián)狀態(tài)。

留給中信銀行的恒大“遺產(chǎn)”

在孫德順主政下，中信銀行的房地產(chǎn)業(yè)貸款占比過高，留下了后患：

首先是監(jiān)管處罰。2020年2月，銀保監(jiān)會(huì)向中信銀行開出2200萬元的巨額行政處罰罰單，處罰事項(xiàng)19項(xiàng)中有13項(xiàng)涉房地產(chǎn)業(yè)務(wù)。

其次是資產(chǎn)質(zhì)量問題。銀行是“利潤前置，風(fēng)險(xiǎn)后置”的行業(yè)，說難聽點(diǎn)，上一代人埋下了雷，留給后一代人處理。2019年6月末，中信銀行對(duì)公房地產(chǎn)貸款不良率只有0.96%，但隨著近幾年房企暴雷的越來越多，2023年6月末該指標(biāo)已高達(dá)5.29%。

由于深陷恒大的債務(wù)危機(jī)，債權(quán)人中信銀行于2022年接管了坐落于香港的“中國恒大中心”這個(gè)“燙手的山芋”。

恒大集團(tuán)高速發(fā)展的時(shí)期，許家印熱衷于在各大城市建設(shè)“恒大中心”，在香港也是。中國恒大中心位于香港的金鐘跟灣仔的核心區(qū)域，總計(jì)27層，是維多利亞港口兩岸的地標(biāo)之一。

隨著恒大陷入債務(wù)危機(jī)，中國恒大中心被迅速擺上“貨架”，以換取寶貴的流動(dòng)資金。

出售之路并不順利。

起初，中國恒大中心出售的估價(jià)為156億港元。2021年8月，越秀地產(chǎn)曾有意接盤，但出價(jià)僅105億港元，其后又因?yàn)椤皩?duì)恒大財(cái)務(wù)狀況的擔(dān)憂”，雙方?jīng)]有談攏。

2022年3月，非執(zhí)行董事梁森林證實(shí)，恒大打算以資產(chǎn)出售方式償還銀團(tuán)貸款。因?yàn)楹愦笄捌谝褜⑾愀酆愦笾行挠糜趽?dān)保銀團(tuán)貸款，為應(yīng)對(duì)銀團(tuán)貸款的償付壓力、減輕還款的利息成本，恒大與潛在買家進(jìn)行了洽談。不難猜測(cè)，這其中就包括中信銀行。

4個(gè)月后，李嘉誠的長實(shí)集團(tuán)欲以90億港元接盤。這一價(jià)格較恒大的初期報(bào)價(jià)已縮水4 成，但最終也不了了之。

事實(shí)上，中國恒大中心曾被作為抵押，換取中信銀行一筆76億貸款。不久后，債權(quán)人中信銀行（國際）牽頭的財(cái)團(tuán)將中國恒大中心接管并掛售，估值約合94億港元。但直至截標(biāo)日期2022年10月31日，持續(xù)掛售都未取得成果。 

2023年6月22日，港媒報(bào)道稱中國恒大中心已更名為“萬通保險(xiǎn)中心”，萬通保險(xiǎn)是該棟樓的主要租戶。本次帶租約出售仍未吸引到最終的買家。

昔日香港地標(biāo)，淪落到有價(jià)無市。

留給中信銀行的，除了問題資產(chǎn)，還有一連串腐敗窩案。

原行長孫德順，2003年至2019年的16年間，受賄近10億元，被判無期徒刑，終身監(jiān)禁，不得減刑、假釋。

2019年，中信銀行肇慶分行前行長李先文、肇慶分行營業(yè)部前總經(jīng)理梁慶華，中信銀行廈門分行前黨委委員、副行長、風(fēng)險(xiǎn)總監(jiān)陳鷹，中信銀行哈爾濱分行前黨委書記、行長于成信等先后被查。2020年9月，中信銀行前副行長兼深圳分行行長陳許英被判刑15年。

所幸的是，中信銀行對(duì)今年12月金監(jiān)總局的行政處罰回應(yīng)中表示，歷經(jīng)四年，已根據(jù)監(jiān)管意見，全部完成整改。今后將深刻汲取孫德順案件教訓(xùn)，著力提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控合規(guī)建設(shè)。

銀企勾結(jié)的金融“旋轉(zhuǎn)門”已被徹底拆掉，貪婪卻根植于人性中，難以拔除。

有激進(jìn)學(xué)者認(rèn)為，貪婪是人類最高貴的動(dòng)機(jī), 因?yàn)樗谝欢ǔ潭壬峡梢源龠M(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和個(gè)體的幸福, 使人類能夠最大限度地為自己謀福利。

但貪婪有如平原君所說的“錐處囊中”，不經(jīng)意流露，就會(huì)被獵食者敏銳察覺，并捕獲、利用。在一次又一次增強(qiáng)螺旋中，欲望被瘋狂放大，最終走向滅亡。

在位者無時(shí)不經(jīng)受著誘惑的考驗(yàn)。想要管控欲望、成為與貪婪交戰(zhàn)的幸存者，無他，勢(shì)必朝乾夕惕，終日自查自省，方得始終——或善終。