文|寧成缺

來源|博望財經

“這世界上只有一種病，那就是窮病。”在電影《我不是藥神》中，賣假藥的張長林曾說過這樣一句很扎心的話，雖然殘酷卻無比現實。

在大病面前，普通家庭抵御風險的能力很弱，一張病危通知書的背后是層層疊疊的高額治療費用，可以頃刻間摧毀一個普通家庭。

而此時此刻，大病眾籌就成為不少身患重病卻家境貧寒的患者最后的希望。乘著互聯網的紅利，以輕松籌為代表的網絡互助平臺興起，不僅在短時間內吸引了大量流量，還獲得了資本市場的青睞。

但巨大的流量曝光和市場期待背后，輕松籌也面臨著諸多難言之隱。比如，商業和公益的天秤，輕松籌始終難以平衡。

與此同時，暴力裁員、高管離職、融資停滯也在無時無刻困擾著輕松籌。

01

首創線上大病眾籌模式，輕松籌站穩下沉市場

保險是人類文明所創造的獨有契約模式，但我國的保險行業發展并不充分，經過很長一段時間的野蠻生長期。

在傳統保險市場上，存在著用戶流程體驗差、信息不對等、營銷太生硬等痛點，這導致在全球第二大的保險市場上，我國保險深度（保費收入占GDP的比例）在2020年只達到5%，還不到英法等國的一半。

可“互聯網+”模式的出現，完美擊中了傳統保險市場上用戶的痛點，互聯網保險行業也迎來了向陽發展。

成立于2014年的輕松籌率先憑借線上大病眾籌模式跑了出來。大病眾籌模式是利用移動互聯網平臺親友驗證信息、社交傳播籌款的創新路徑，幫助以三四線城市為主的大病患者第一時間解決醫療資金問題。

僅2015年，輕松籌醫療救助版塊就上線2.3萬多個項目，籌款金額1.8億元，共有380多萬人次參與捐款。

2019年，輕松籌更名為輕松集團，旗下有5大業務板塊，分別是輕松保、輕松互助、輕松籌、輕松公益和輕松健康。目前輕松籌的累計籌款金額達到了360億元，注冊用戶6億人，且深度布局上下游健康產業。

資本市場也對輕松籌拋來了橄欖枝。企查查數據顯示，自2014年成立以來，輕松籌已經進行了4輪融資，合計融資金額為5900萬美元，按照最新匯率計算，折合人民幣4.17億元。投資方包括騰訊投資和IDG資本。

近幾年來，在疫情的陰影下，大眾健康意識的提升和對健康險的需求也出現陡增，疊加網絡互助受到政策利好，輕松籌牢牢地占據了下沉市場，只要提到大病眾籌，大眾第一時間想到的一定是輕松籌。

02

商業模式造人詬病，輕松籌純靠“賣保險”？

雖然做的是公益，但商業的本質還是賺錢。可談到盈利這一塊上，輕松籌卻顯得黯然失色。

大病眾籌和網絡互助雖然能聚集人流，卻貢獻不了太多營收。拿輕松籌來說，在大病眾籌業務上不收取用戶的任何費用，并全額補助籌款過程中產生的服務費用、審核費用等，僅是為了維持財務健康向籌資人收取2%的手續費，聲稱用以支付資金通道費用。

而輕松籌的“老對頭”水滴籌為了迅速贏得了用戶的好感與口碑，更是直接開啟了0手續費時代。

所以，對于輕松籌和其他互助平臺來說，大病互助只是用來吸引流量，而營收則不約而同地寄希望于保險業務。

2016年8月，輕松籌拿到保險經紀牌照，上線了互聯網保險銷售平臺“輕松e?！?，整體定位從社交眾籌轉變為健康保障服務。次年，水滴籌也正式獲得了保險經紀牌照，同月上線了保險銷售平臺水滴保。

明明是眾籌平臺，卻依然要靠“賣保險”來獲得收入，這樣的商業模式不僅造人詬病，還經常使輕松籌陷入公益與商業的艱難平衡。

為了發展旗下保險業務，輕松保一直以“免費”為賣點誘導消費者。比如，廣告上說的是“免費領65000元重疾保障金”，但實際生成的保單是800元；“免費領取保險”的背后，是首月支付一元，次月起就自動扣款142元。

在“黑貓”投訴平臺上，類似的投訴案例已經高達近千條，投訴集中在無端扣費、誘導投保、退保難、理賠難等方面。

輕松保發布虛假廣告，和消費者玩文字游戲的行為也引起了銀保監會的不滿。早在2019年，銀保監會就曝光了輕松保的“欺騙投保人”問題。

銀保監會指出，輕松?！笆自?.1元”“首月3元”“會員日補貼”等內容，實際是將全年應交保費扣除首月0.1元或3元的保費后，將剩余保費均攤至后11個月，消費者并未得到保費優惠，上述行為屬于虛假宣傳、欺騙投保人。

而最糟糕的是，輕松集團其他業務發展并不順利。旗下輕松互助宣布正式關停。根據最新一期均攤公示顯示，輕松互助的均攤人數高達1734.8萬。與此同時，輕松e保也并未取得理想的業績表現。

這也在一定程度上反映到了輕松籌近年來的融資停滯上。根據企查查顯示，輕松籌的融資腳步停在了2017年，近幾年未有新資金進入，而輕松籌的估值卻急劇降低，從最高點的20億美元下滑到傳聞中的10億美元。

輕松籌的融資腳步停在了2017年，但作為最大競爭對手的水滴籌卻已在資本市場成功上岸。與此同時，核心高管的相繼離職也讓輕松籌的未來蒙上了一層陰影。

2020年10月26日，剛入職滿一年的輕松集團CEO張科因個人原因提出離職；兩個月后，聯席CEO鐘誠也被曝離職……公司核心高管離職，或多或少都說明公司的經營存在問題。

03

審查機制成痛點，輕松籌面臨內憂外患

除了商業模式不合理之外，大病眾籌平臺的審核機制也是行業痛點。

自大病眾籌誕生以來，時不時就會發生籌款失信事件。比如，德云社相聲演員吳鶴臣事件、羅一笑事件、女大學生輕松籌騙人圈錢事件等，讓用戶對大病眾籌平臺增添了眾多質疑。

而之所以此類事件頻出，一個重要的原因就在于企業沒有資格強制審核用戶個人信息，所以只能通過其他辦法進行核實。

水滴籌創始人沈鵬曾表示：“我們會有三重審核，第一層自己審核，第二層由外部保險公司或調查聯盟公司進行調查，第三層是通過相關會員公示，讓全民參與做風控?！?

但很顯然，在急切的商業化心理下，輕松籌等眾籌平臺并沒有加強風控，做到深度審核。畢竟做信息核實的成本太高，而且審核嚴格不利于公司做大，也難以做出更好看的數據，不利于獲得更高的融資，與自身商業利益相悖。

由于大病眾籌鏈條存在漏洞，也滋生了一些灰產行業。有一些“灰產”從業者以幫助病人籌款為名收取高額傭金，有的甚至拿走捐款的70%作為“服務費”，只給病人剩下點零頭。

想要實現良性發展，輕松籌等眾籌平臺需要先解決審核監管漏洞和先集資后審核的機制問題。

9月14日，媒體人偉子在社交媒體發文稱，13日“輕松籌突然暴力辭退幾千員工，工資沒發，賠償沒談，連個辭退原因都沒說清”，并配上了大量相關截圖。

但幸運的是，互聯網保險的盤子夠大。根據胡潤研究院發布的《2020中國互聯網保險中介服務平臺Top10》和中國保險行業協會的數據顯示，互聯網保險的市場占比份額已達整個保險行業的30%左右。

與此同時，監管部門已經進場控制。2020年9月，銀保監會發表了《非法商業保險活動分析及對策建議研究》。文中指出，“最近一段時期野蠻生長的網絡互助平臺，本質上具有商業保險的特征，但目前沒有明確的監管主體和監管標準，處于無人監管的尷尬境地。”

文中還直接點名部分平臺：“相互寶、水滴互助等網絡互助平臺會員數量龐大，屬于非持牌經營，涉眾風險不容忽視，部分前置收費模式平臺形成沉淀資金，存在跑路風險，如果處理不當、管理不到位還可能引發社會風險。”

可以見得，未來行業會往更加良性的方向發展，加強患者背景調查，完善合理的服務機制，修復行業信任，此時輕松籌的當務之急。

如今市場競爭日益激烈，不僅有水滴籌這樣的勁敵，還有支付寶、滴滴、蘇寧等巨頭相繼入局，后來者如斑馬社、夸克聯盟、人人互助等一大批網絡互助平臺都對這塊市場虎視眈眈，作為曾經的行業先行者，輕松籌要想繼續守住自己的地盤，并不容易。